Nifty 50 ने 10 जुलाई को एक महत्वपूर्ण तकनीकी स्तर 25,400 को decisively तोड़ दिया, जो पिछले छह सत्रों से मजबूती से बचाया जा रहा था। इस दिन, जो कि साप्ताहिक F&O एक्सपायरी का दिन भी था, Nifty ने 121 अंक की गिरावट के साथ बंद किया। इस गिरावट के साथ, चार्ट पर एक लंबा लाल कैंडल बन गया, जो बाजार में बिकवाली के बढ़ने का संकेत देता है। साथ ही, momentum indicators में नकारात्मक crossover और MACD histogram में कमजोरी देखी गई, जो आगे भी downtrend की पुष्टि करता है। हालांकि, India VIX ने 14 महीने के निचले स्तर को छूते हुए 11.67 पर बंद किया, जो सामान्यतः बाजार में स्थिरता और निचले उतार-चढ़ाव को दर्शाता है। तकनीकी दृष्टि से देखा जाए तो, Nifty 50 ने 10-दिन की EMA से नीचे गिरावट दर्ज की है, लेकिन अभी भी 20-दिन की EMA (25,285) और 20-दिन की SMA (25,244) पर मजबूती से बना हुआ है। RSI 55.82 पर है, जो कि तटस्थ क्षेत्र में है, लेकिन Stochastic RSI और MACD दोनों में नकारात्मक crossover देखने को मिला है। यदि Nifty 25,300–25,200 के महत्त्वपूर्ण समर्थन क्षेत्र को तोड़ता है, तो अगला बड़ा स्तर 25,000 होगा, जो नीचे की ओर एक महत्वपूर्ण ज़मीन साबित हो सकता है। दूसरी ओर, ऊपर की ओर 25,500 का स्तर फिलहाल resistance के रूप में काम कर सकता है। Bank Nifty की स्थिति भी कुछ इसी प्रकार है
इसने भी पिछले सत्र में Doji कैंडल के बाद एक लंबा bearish candle बनाया है। Bank Nifty ने 10-दिन की EMA से नीचे गिरावट दिखाई, लेकिन 20-दिन की EMA (56,728) और पिछले सप्ताह के निचले स्तर (56,623) को अभी भी बचाए रखा है। RSI 56.32 पर है, जो 60 के नीचे है, और Stochastic RSI व MACD में नकारात्मक crossover ने संकेत दिया है कि बाजार में बिकवाली का दबाव बढ़ रहा है। Bank Nifty के लिए pivot point के अनुसार resistance स्तर 57,251, 57,364 और 57,546 हैं, जबकि समर्थन स्तर 56,887, 56,774 और 56,592 पर है। Options data भी बाजार की दिशा को लेकर महत्वपूर्ण संकेत देते हैं। Nifty के कॉल ऑप्शंस में 25,500 स्ट्राइक पर सबसे अधिक open interest (65.92 लाख कॉन्ट्रैक्ट) देखने को मिला है, जो इस स्तर को एक मजबूत resistance बनाता है। इसके बाद 26,000 और 25,600 स्ट्राइक पर भी काफी open interest है। वहीं, Put ऑप्शंस में 25,500 स्ट्राइक पर सबसे अधिक open interest (37.96 लाख कॉन्ट्रैक्ट) है, जो इस स्तर को महत्वपूर्ण समर्थन भी बनाता है। Put-Call Ratio (PCR) में भी वृद्धि हुई है, जो 10 जुलाई को 0.97 तक पहुंच गया, जो दर्शाता है कि Put ऑप्शंस की बिक्री Call ऑप्शंस की तुलना में ज्यादा हो रही है, यह आमतौर पर बाजार में बुलिश भावना को दर्शाता है। Bank Nifty के ऑप्शंस में भी 56,000 स्ट्राइक पर सबसे अधिक कॉल open interest (13.9 लाख कॉन्ट्रैक्ट) है, जो इसे short-term में एक महत्वपूर्ण resistance स्तर बनाता है
Put ऑप्शंस में भी 56,000 स्ट्राइक पर सबसे अधिक open interest (21.8 लाख कॉन्ट्रैक्ट) है, जो एक मजबूत समर्थन स्तर के रूप में काम कर सकता है। Funds flow की बात करें तो, लंबी स्थिति (Long Build-up) 27 स्टॉक्स में देखी गई है, जबकि 81 स्टॉक्स में Long Unwinding हुआ है, यानी निवेशकों ने कुछ शेयरों से अपनी लंबी स्थिति को घटाया है। दूसरी ओर, 75 स्टॉक्स में Short Build-up हुआ है, जो बाजार में शॉर्ट पोजीशन बढ़ाने का संकेत देता है। 45 स्टॉक्स में Short-Covering भी हुई है, जो शॉर्ट पोजीशन को खत्म करने और कीमतों में बढ़ोतरी का कारण बनता है। Delivery trades में भी कुछ स्टॉक्स ने अच्छा प्रदर्शन दिखाया है, जो निवेशकों की दीर्घकालीन रुचि को दर्शाता है। F&O सेगमेंट में कुछ कंपनियां जैसे Hindustan Copper और RBL Bank अभी भी बैन में हैं, जिसका मतलब है कि इनके डेरिवेटिव कॉन्ट्रैक्ट्स मार्केट-वाइड पोजीशन लिमिट के 95% से अधिक हैं। कुल मिलाकर, Nifty 50 और Bank Nifty दोनों ही तकनीकी रूप से दबाव में हैं, लेकिन अभी भी कुछ महत्वपूर्ण समर्थन स्तरों पर टिके हुए हैं। यदि 25,300–25,200 का समर्थन टूटता है, तो 25,000 का स्तर अगली बड़ी चुनौती होगा। वहीं, ऊपर की ओर 25,500 और Bank Nifty के लिए 57,000 स्तर महत्वपूर्ण resistance के रूप में उभरेंगे। बाजार में तेजी आने के लिए ये स्तर टूटना जरूरी हैं
इस समय निवेशकों को बाजार के तकनीकी संकेतों पर ध्यान देते हुए सावधानीपूर्वक ट्रेडिंग करनी चाहिए, क्योंकि momentum indicators और options data दोनों ही संकेत दे रहे हैं कि बाजार में फिलहाल नकारात्मक दबाव बना हुआ है। फिर भी, India VIX का निचला स्तर और Put-Call Ratio की स्थिति यह दिखाती है कि बाजार में अभी भी बुल्स के लिए कुछ संभावनाएं मौजूद हैं। इस तेजी-झुकाव वाले माहौल में बाजार की दिशा को समझना और सही स्तरों पर ट्रेड करना निवेशकों के लिए बेहद आवश्यक हो गया है
